독일의 라인메탈(Rheinmetall)이 2030년까지 유럽 방위 산업의 판도를 뒤집을 수 있을까요?

몇 년간의 어려운 세월을 보낸 후 독일연방군은 KF41 Lynx와 KF51로 전환하는 것을 거부했습니다. Panther, 독일 Rheinmetall은 Lynx를 헝가리에 인도하고 무엇보다도 Leonardo와 협력하여 이탈리아 육군을 위한 두 대의 주력 장갑차에 대한 준비에 대한 중요한 계약을 체결함으로써 훨씬 더 유리한 역학 관계에 있습니다.

이러한 명백한 어려움에도 불구하고 Rheinmetall은 지난 3,4년 동안 유럽 방산업체 중 하나로 방산 매출액이 2018년 XNUMX억 달러에서 XNUMX년 XNUMX억 달러로 가장 큰 성장을 기록했습니다. 6,1년에는 2023억 달러이는 BAe의 80%, Airbus Defense의 22,3%, Thales의 15,2%, 심지어 Italian Leonardo의 13,4%보다 훨씬 높은 41%의 증가율입니다.

그리고 그 역동성은 사라질 운명이 아닌 것 같습니다. 독일 그룹은 최근 33년 상반기 매출액이 2024% 증가했다고 발표했습니다. 이를 바탕으로 CEO인 Armin Papperger는 만족감과 야망을 숨기지 않았습니다. 그는 이제 그의 그룹을 위해 다음을 가지고 있습니다: 40년 매출 2030억 유로 달성, 그리고 당시 유럽 최고의 방산업체로 자리매김했습니다.

2023년 유럽 방산산업 최대 성장세

최근 몇 달 동안 뒤셀도르프 그룹에 좋은 소식이 잇달아 전해졌습니다. 먼저 KF41 링스 보병전투차량에 대해 알아보고, 헝가리에 건설된 조립 공장이 활동을 시작했습니다., 연간 218대 비율로 헝가리 군대에 약 50대의 장갑차를 공급합니다.

Lynx는 또한 2024년 말까지 화재 시험을 거쳐야 하며, 첫 번째 사례는 우크라이나에 인도될 예정입니다. 또한 그리스와 미국에서도 여전히 경쟁하고 있습니다.

독일 그룹의 두 번째 성장 동력은 Skyranger 30 대공 시스템 Gepard를 대체하기 위해 Bundeswehr를 포함한 여러 유럽 군대에서 이미 35개를 선택한 49개입니다. 여기서도 우크라이나를 대상으로 전투 중인 중요 시설 및/또는 유닛 주변의 대미사일 및 대드론 방어를 밀도화하기 위한 몇 가지 사례가 있습니다.

포병은 그룹 판매 성장을 위한 세 번째 지원 지점을 나타냅니다. 후자는 특히 Pzh52에 사용되는 L/2000 튜브와 우크라이나 Bundeswehr가 주문하고 스위스에서 가장 선호하는 RCH-155를 공급합니다. 새로운 배럴을 제조하는 곳도 Rheinmetall입니다. Leopard KNDS의 2A8.

그러나 이탈리아 군대를 위한 200대의 전투 탱크와 500대 이상의 보병 전투 차량을 설계 및 제작하기 위한 Leonardo와의 파트너십 체결이 곧 예정되어 있으며 이는 Rheinmetall의 야망에 전환점이 됩니다. 30억 유로 이상으로 추산되는 이 계약을 통해 실제로 다음이 가능해질 것입니다. 신형 KF51 전투탱크 건설 착수 Panther, 그는 미래에 대한 대안으로 제시합니다. Leopard 2AX, Abrams M1E3, 심지어 MGCS까지.

이러한 역동성 덕분에 Rheinmetall은 2023년에 Thales의 21%, BAe의 10%, Airbus의 9%, Leonardo의 -7%에 비해 4% 증가하여 유럽 주요 방산업체 중 가장 강력한 성장을 기록할 수 있었습니다.

라인메탈은 40년 매출 2030억 유로, 유럽 방산업계 XNUMX위 달성을 목표로 하고 있다.

무엇보다도 CEO인 Armin Papperger는 2013년 회사에 취임한 이후 그가 시행한 공격적인 전략의 목표가 되는 야망을 이제 공개적으로 보여줄 수 있게 되었습니다.

실제로 그룹의 반기 실적 발표에서 33%의 매우 편안한 성장을 보여주며 10년 2024억 유로(방위 + 민수)에 비해 7,1년에는 2023억 달러의 매출이라는 이정표를 넘을 계획임을 나타냈습니다. , 40% 증가.

그러나 Rheinmetall의 야망은 이 목표에만 국한되지 않습니다. 실제로 CEO는 뒤셀도르프 회사의 중기 목표를 밝혔습니다. 40년에 매출 2030억 유로를 달성하는 것입니다. 이는 2024년 목표보다 XNUMX배 더 많은 수치입니다. 이 수치는 현재 프랑스와 프랑스 전체 매출에 해당합니다. 독일 방위 산업이 결합되었습니다.

이는 향후 30년 동안 연간 1889% 이상의 선형 발전을 가정하며, 이는 5년에 설립된 회사보다 기술 스타트업에 더 많이 적용되는 목표인 것 같습니다. 그러나 최근 그룹의 상업적 성공은 그렇지 않더라도 가능합니다. 이러한 야망은 회사를 유럽 방산업체의 상위권은 물론 서방 방산업체의 상위 XNUMX위 안에 들게 만들 것입니다.

유럽 ​​방위 산업과 상충되는 산업 및 상업 전략을 CEO인 Armin Papperger가 의인화했습니다.

이를 달성하기 위해 Armin Papperger는 유럽과 전 세계의 군비 수요 증가와 공격적인 외부 성장 전략을 동시에 활용하여 그룹이 산업적, 지리적으로 기술 범위를 확장할 수 있도록 할 계획입니다.

사실 그는 회사 대표에 부임한 이후로 서구 방산업체의 전통적인 업무 방식에 체계적으로 반대되는 접근 방식을 한 번도 취한 적이 없습니다.

첫째, 이들 기업 대부분의 엄격한 국가적 비전에서 스스로를 분리함으로써입니다. 따라서 Rheinmetall은 산업적 관점에서 수많은 고객 및 잠재 국가에서 강력한 입지를 구축했습니다. 2019년 영국에서는 BAe의 장갑차 활동을 인수함으로써, 미국에서는 American Rheinmetall과, 남아프리카에서는... Rheinmetall은 또한 헝가리, 우크라이나, 최근에는 이탈리아 등 현지 입지를 확대하기 위해 여러 합작 투자에 참여했습니다.

무엇보다도 라인메탈은 새로운 무기 시스템 개발을 위해 막대한 자금을 투자하는 데 주저하지 않습니다. 따라서 현재 주력 제품인 KF41, KF51, 스카이레인저 XNUMX종은 공공질서나 안전망 없이 주로 자체 자금으로 개발됐다.

이 전략은 지난 30년 동안 국방 분야에서 활동한 대부분의 유럽 기업, 심지어 서구 기업이 적용한 전략과 반대됩니다. 이들은 대부분 장비 개발이나 개발을 위해 수백만 유로 이상의 투자를 거부했습니다. 자체 자금으로 기술.

130년 역사의 산업이 스타트업처럼 경영되다

사실, Armin Papperger는 지난 10년 동안 예상되는 국가 군대의 개입을 포함하지 않고 방위 산업 관리를 위한 새로운 길을 찾을 수 있음을 보여주었습니다.

이것은 그 자체로는 처음이 아닙니다. 특히 Type 209/214 잠수함과 Meko 코르벳을 갖춘 TKMS 또는 Gowind 코르벳과 Scorpene 및 Blacksword Barracuda 잠수함을 갖춘 해군 그룹과 같은 해군 분야의 특정 회사는 특정 주요 장비를 개발할 수 있음을 보여주었습니다. 수출 전용.

그러나 Rheinmetall의 CEO는 시장에 대한 단계적 기대에 맞춰 회사 인수와 새로운 장비 개발을 통해 성장을 지원하기 위해 시장과 관련된 전략을 실행했습니다.

이를 통해 회사는 독일군이 필요성을 인식하기도 전에 SHORAD 스카이레인저 대공 시스템이나 KF51 중형 전투 탱크와 같은 자체 장비를 개발할 수 있었습니다. Panther.

최악의 경우에는 연방군이 회사의 요청에 저항하더라도 Lynx보다 Puma를 선호하는 경우가 있었습니다. Leopard 2A8부터 KF51까지, 이러한 형평성 발전은 헝가리, 우크라이나, 이탈리아의 경우와 마찬가지로 회사에 다른 국가와 필요한 파트너십을 구축하기 위한 완벽한 행동의 자유를 제공합니다.

130년 된 회사보다 스타트업 경영에 더 가까운 이러한 자본 역량을 통해 그룹은 특히 록히드 마틴과 같은 미국 기업과의 특정 파트너십 및 합작 투자를 통해 새로운 영역에 개입하여 수평적 성장을 계획할 수 있습니다. 또는 Rafael (EuroSpike)과 같은 이스라엘 회사.

독일과 프랑스 방위산업에 대한 위협인가?

따라서 지난 주 Armin Papperger가 보여준 야망은 결코 공상적이지 않으며 수년 전에 시작된 전략에 기초한 것이며 이제 그 효과가 완전히 나타나고 있는 것으로 보입니다.

Rheinmetall이 2040년까지 목표를 실제로 달성한다면 이는 유럽뿐만 아니라 독일의 산업 및 국방 균형을 크게 뒤흔들 가능성이 있다는 사실은 여전히 ​​남아 있습니다.

따라서 뒤셀도르프 그룹이 다음을 추구할 가능성이 매우 높습니다. 다시 한번 KNDS Deutschland를 장악하기 위해, Baude 가족은 특히 이와 같은 국가 및 유럽 거인의 제안을 거부하는 데 큰 어려움을 겪을 것입니다. Hensoldt 및 TKMS와 같은 다른 주요 독일 기업은 독일 연방 정부가 투자하더라도 향후 Rheinmetall에 흡수될 수 있습니다.

이를 통해 Rheinmetall은 영국의 BAe나 이탈리아의 Leonardo와 같은 국가적 거대 기업이 되었지만 이 두 회사를 제치고 유럽 방위 산업 연단의 첫 걸음을 내디뎠습니다.

그러나 만약 라인메탈이 이처럼 지배적인 위치를 차지하게 된다면, 아르민 파퍼거가 지난 10년간 추진한 투자 전략에 의지하면서 독일 그룹은 독일의 방산업 정책을 시범적으로 추진할 수 있는 재정적, 산업적, 기술적 수단을 동시에 갖게 될 것이며, 야망을 가속화하고 확장합니다.

그렇게 함으로써 Rheinmetall의 범위를 벗어난 프랑스 그룹은 특히 상업 및 산업 계약에서 BAe, Airbus 및 Leonardo보다 훨씬 더 역동적이고 자발적인 이 새로운 거대 기업의 글로벌 경쟁에 직면하게 될 것입니다. 이는 잠재적인 미래 고객으로 결론을 내릴 수 있습니다.

또한 이러한 시나리오에서는 독일이 KF51 및 Leopard 2AX는 더욱 빠르게 개발되고 훨씬 저렴해 국제 시장에 출시될 준비가 되어 있습니다.

결론

몇 년 동안 Rheinmetall과 그 CEO인 Armin Papperger가 적용한 전략이 특히 MGCS 프로그램의 틀 내에서 무질서하고 심지어 공격적으로 보일 수 있었고 상업적 성공이 오래 지속되었다면 이제 많은 것이 나타납니다. 더욱 체계화되고 계획된 반면, 최근 몇 달 동안 성공이 잇달아 이어졌습니다.

무엇보다 100년 된 그룹이 아닌 스타트업처럼 활동을 운영해 유럽 방산업계의 습관과 관례에 정면으로 거스르는 것을 서슴지 않는 이 전략은 예고한 대로 충분히 받아들일 수 있을 것이다. 이번 주에는 유럽에서 지배적이고 도전받지 않는 위치를 차지하며 특히 프랑스에서 다른 유럽 기업의 전략적 시장을 직접적으로 위협하고 있습니다.

실제로 Rheinmetall이 목표로 하는 성장 궤적이 앞으로 몇 달 안에 확인된다면 Thales, Naval 그룹, Safran, KNDS France, MBDA 및 Dassault Aviation과 같은 프랑스의 주요 방위 산업 그룹은 확실히 좁은 창구만 갖게 될 것입니다. 특히 내부 및 외부 성장에 자금을 조달하기 위해 시장에 의존하고 오늘날 공공 조달을 모든 이니셔티브의 확고한 출발점으로 만드는 패러다임을 뒤집어서 자신의 전략을 변화시켜야 합니다.

우리가 알고 있는 프랑스 BITD 내에서 매우 강력한 보수주의가 이러한 필요성에 직면하여 사라질 수 있을지, 아니면 외부 시장이 점차적으로 Rheinmetall은 방위 산업의 모든 영역에서 부과하는 템포입니다.